Kodėl JAV finansiniai duomenys ilgą laiką buvo fragmentuoti
JAV federalinė finansų reguliavimo sistema istoriškai veikė izoliuotai. Skirtingi reguliuotojai naudojo skirtingas sistemas, skirtingus formatus ir skirtingus identifikatorius tiems patiems subjektams. 2008 m. finansų krizės metu reguliuotojai nustatė, kad negalėjo greitai nustatyti, kurie rinkos dalyviai buvo veikiami žlungančių sandorio šalių, nes duomenys tiesiog nebuvo susieti.
Kongresas parengė FDTA (finansinių duomenų skaidrumo įstatymą, JAV įstatymą, reikalaujantį vienodų mašininiu būdu skaitomų finansinių ataskaitų standartų), kad tai ištaisytų. 2022 m. gruodžio mėn. Kongresas priėmė įstatymą, nurodydamas devynių federalinių finansų agentūrų grupei nustatyti bendrus duomenų standartus.
Kas buvo nuspręsta 2026 m. birželio mėn.
2026 m. birželio mėn. agentūros paskelbė galutinę bendrą taisyklę, kuri įsigalioja 2026 m. spalio 1 d. SEC (JAV vertybinių popierių ir biržų komisija), FDIC (federalinė indėlių draudimo korporacija), OCC (valiutos kontrolieriaus biuras), Fed (federalinė rezervų sistema), NCUA (nacionalinė kredito unijų administracija), CFPB (vartotojų finansų apsaugos biuras), FHFA (federalinė būsto finansavimo agentūra), CFTC (prekių ateities sandorių prekybos komisija) ir iždo departamentas (JAV iždo departamentas) išleido taisyklę kartu.
Dėl to taisyklė nustatė LEI kodą (juridinio subjekto identifikatorių, pasaulinį juridinių subjektų identifikatorių finansinėse operacijose), kurį valdo GLEIF (pasaulinė juridinio subjekto identifikatoriaus fondas), kaip vienintelį bendrą juridinio subjekto identifikatorių visose atitinkamose agentūrose. Reguliuotojai dešimtyse jurisdikcijų visame pasaulyje jau pasikliauja LEI, ir agentūros nusprendė, kad jis geriausiai atitinka FDTA reikalavimus: atviros licencijos, nepatentuotas ir taikomas visų tipų juridiniams subjektams.
Tačiau agentūros svarstė vieną alternatyvą, bet ją atmetė. BIC (banko identifikavimo kodas, tarptautinis identifikatorius, naudojamas bankininkystėje) apima tik bankų sektoriaus subjektus ir neatitinka FDTA reikalavimo identifikuoti visus finansinius subjektus.
Ką tai šiuo metu reikalauja — ir ko nereikalauja
Svarbu būti tiksliems.
Pati bendra taisyklė nekeičia jokių esamų ataskaitų teikimo reikalavimų. Iš tikrųjų agentūros aiškiai patvirtino, kad įsigaliojimo dieną jokių ataskaitų teikimo reikalavimų nesikeičia be tolesnių kiekvienos agentūros veiksmų.
Tai reiškia, kad LEI dar nėra privalomas visam JAV verslui pagal FDTA. Vietoj to, kiekviena agentūra paskelbs savo individualų taisyklių leidimą 2 etape, kuriame bus apibrėžti faktiniai įsipareigojimai. Šie taisyklių leidimai turi įsigalioti ne vėliau kaip po dvejų metų nuo galutinės bendros taisyklės, o tai rodo maždaug 2028 m. Todėl 2 etapas atsakys į pagrindinius klausimus: kurie konkretūs ataskaitų teikimo reikalavimai apima LEI ir kuriems subjektams reikia jį gauti.
Kodėl tai vis tiek svarbu
Net ir be tiesioginio įsipareigojimo, pats sprendimas yra reikšmingas. JAV įstatymai dabar pripažįsta LEI kaip vienintelį standartą, aplink kurį formuojasi visa federalinė finansinių duomenų infrastruktūra.
Tai veikia dvi verslo grupes.
Pirma, JAV reguliuojami subjektai, teikiantys ataskaitas SEC, FDIC, CFTC ar kitoms atitinkamoms agentūroms, turėtų tikėtis, kad LEI taps jų ataskaitų teikimo reikalavimų dalimi. 2 etapas paaiškins laiką ir apimtį.
Antra, bet kuris verslas, veikiantis JAV finansų rinkose arba dirbantis su JAV reguliuojamomis sandorio šalimis, susiduria su ta pačia logika. Kai JAV partneris, platforma ar finansų institucija pradės reikalauti LEI, tie, kurie jau jį turi, bus pasirengę.
LEI registracija užtrunka vos kelias minutes, o kodas išduodamas beveik iš karto. Jei jau turite LEI, patikrinkite, ar jis aktyvus. Pasibaigęs kodas nebus priimtas jokioje ataskaitų teikimo sistemoje.
Pasaulinis vaizdas
FDTA nėra izoliuotas reiškinys. Iš tikrųjų ES reglamentai, įskaitant EMIR (Europos rinkos infrastruktūros reglamentą), MiFIR (finansinių priemonių rinkų reglamentą) ir ISO 20022 standartą tarpvalstybiniams mokėjimams, jau reikalauja LEI. Dėl to JAV prisijungimas prie šio sąrašo rodo, kad LEI tampa pasauliniu verslo tapatybės pagrindu finansų rinkose.
Verslas, veikiantis už sienų, gali naudoti vieną LEI, kad vienu metu atitiktų kelis reguliavimo reikalavimus.
Užregistruokite savo LEI arba atnaujinkite esamą kodą, jei artėja jo galiojimo pabaiga.